Zwei arme Tuchmachergesellen gelangen auf ihrer Wanderschaft in eine Stadt, in dem Vernehmen nach Milch und Honig fließen sollen. Sie erleben einen eitlen Despoten, die stets wachsame Polizei und einen katzbuckelnden Hofstaat. Doch um nicht vertrieben zu werden, versprechen sie, dem Kaiser ein Kleid von noch nie gesehener Schönheit zu weben.